Die Emissionsabgabe auf dem Kapital

Die Emissionsabgabe ist eine Bundessteuer auf die Schaffung und Erhöhung von Eigenkapital bei Schweizer Kapitalgesellschaften. Wer eine AG oder eine GmbH gründet oder eine Kapitalerhöhung durchführt, muss wissen, ob und wann diese Abgabe anfällt, denn sie wirkt sich unmittelbar auf die Kosten des Vorgangs aus. Die gute Nachricht: Ein gesetzlicher Freibetrag befreit die meisten kleinen und mittleren Unternehmen.

Was besteuert wird

Die Emissionsabgabe erfasst die Ausgabe und die Erhöhung des Nennwerts von Beteiligungsrechten an Schweizer Gesellschaften: Aktien einer AG, Stammanteile einer GmbH, Partizipationsscheine. Sie besteuert somit die Zuführung von Eigenkapital, nicht die Geschäftstätigkeit oder das Einkommen.

Grundsätzlich fallen in ihren Anwendungsbereich:

• die Gründung einer Gesellschaft mit Ausgabe von Kapital;
• ordentliche Kapitalerhöhungen;
• zusätzliche Einlagen und A-fonds-perdu-Zahlungen der Gesellschafter, die das Eigenkapital ohne Gegenleistung erhöhen.

Der Freibetrag, der die KMU schützt

Entscheidend ist der im Stempelabgabengesetz vorgesehene Freibetrag. Bis zu einem bestimmten Betrag an ausgegebenem Eigenkapital ist die Abgabe nicht geschuldet. Das bedeutet, dass viele Gründungen von AG und GmbH mit bescheidenem Kapital keinerlei Emissionsabgabelast auslösen.

Die Abgabe wird erst relevant, wenn das ausgegebene Kapital den Freibetrag übersteigt: In diesem Fall gilt der Satz für den übersteigenden Teil. Für die meisten Unternehmen in der Gründungsphase stellt sich das Thema daher nicht; konkret wird es bei bedeutenden Kapitalisierungsvorgängen, wie sie für Finanzierungsrunden oder Vermögensumstrukturierungen typisch sind.

Wie sie berechnet wird

Wenn die Abgabe geschuldet ist, wird ein Satz auf den Betrag des Eigenkapitals angewandt, der den Freibetrag übersteigt. Bemessungsgrundlage ist in der Regel der tatsächlich eingebrachte Betrag — der je nach Art der Einlage der Nennwert oder der gesamte erhaltene Betrag einschliesslich Agio sein kann. Bei Sacheinlagen wird der Wert der eingebrachten Güter berücksichtigt.

Es empfiehlt sich, die Abgabe vor dem Beschluss über den Vorgang zu schätzen, damit die Kosten in den Finanzplan der Kapitalerhöhung einfliessen und nicht nachträglich als Überraschung kommen.

Ausnahmen und Sonderfälle

Das Gesetz sieht verschiedene Fälle der Befreiung oder Erleichterung vor, die darauf ausgelegt sind, wirtschaftlich neutrale oder förderungswürdige Vorgänge nicht zu behindern. Dazu zählen im Allgemeinen bestimmte Umstrukturierungen — Fusionen, Spaltungen, Umwandlungen — sowie gewisse Sanierungsmassnahmen bei Gesellschaften in Schwierigkeiten, bei denen die Erhebung der Abgabe die Lage verschärfen würde. Die Voraussetzungen sind technischer Natur und müssen von Fall zu Fall geprüft werden: Eine Befreiung darf nicht ohne Prüfung der konkreten Struktur des Vorgangs vermutet werden.

Nicht zu verwechseln

Die Emissionsabgabe wird häufig mit anderen Abgaben verwechselt. Es lohnt sich zu unterscheiden:

• Verrechnungssteuer (35%): Sie erfasst die Ausschüttung von Dividenden an die Gesellschafter, nicht die Kapitalzuführung. Es ist das Gegenteil: Die Emissionsabgabe betrifft das Geld, das in die Gesellschaft fliesst, die Verrechnungssteuer jenes, das hinausfliesst.
• Umsatzabgabe: Sie betrifft den Kauf und Verkauf von Wertpapieren, nicht deren Ausgabe.
• Kantonale Kapitalsteuer: Sie erfasst jährlich das bestehende Eigenkapital, nicht den Akt der Ausgabe.

Es handelt sich um unterschiedliche Abgaben mit verschiedenen Bemessungsgrundlagen und Besteuerungszeitpunkten, die bei der Planung der Kapitalstruktur einer Gesellschaft gemeinsam berücksichtigt werden müssen.

Kapitaleinlagen planen

Da die Abgabe nur oberhalb des Freibetrags ausgelöst wird, kommt es auf die Struktur der Einlagen an. In manchen Situationen lässt sich die Kapitalisierung — etwa durch die Kombination von Eigenkapital und unterschiedlichen Finanzierungsformen — wirtschaftlich kohärent und steuereffizient gestalten, stets im Rahmen der Vorschriften. Ziel ist nicht, die Abgabe zu umgehen, sondern zu vermeiden, sie aus Unachtsamkeit bei Vorgängen zu zahlen, die besser hätten aufgesetzt werden können.

Wie wir arbeiten

Bei SIH ONE beurteilen wir die Auswirkung der Emissionsabgabe bereits bei der Konzeption von Gründungen und Kapitalerhöhungen: Wir prüfen den Freibetrag, schätzen die allfällige Last und kontrollieren, ob der Vorgang unter eine der vorgesehenen Befreiungen fällt, und stimmen alles mit Verrechnungssteuer und Kapitalsteuer ab. Die gesellschaftsrechtliche Dokumentation wird von einer zugelassenen Fachperson erstellt und validiert.

Planen Sie eine Gründung oder eine Kapitalerhöhung? Beurteilen wir gemeinsam die Steuerkosten.